Ζήτηση-ρεκόρ για το senior preferred ομόλογο της Eurobank: Ξεπέρασαν τα 2 δισ. οι προσφορές

Eurobank: Ισχυρό ενδιαφέρον επενδυτών για την έκδοση 6NC5, με guidance στις 125 μονάδες βάσης πάνω από το mid swap

Ισχυρό επενδυτικό ενδιαφέρον συγκέντρωσε η νέα έξοδος της Eurobank στις διεθνείς αγορές, καθώς οι προσφορές για το senior preferred ομόλογο της τράπεζας ξεπέρασαν τα 2 δισ. ευρώ, επιβεβαιώνοντας τη δυναμική που εξακολουθούν να εμφανίζουν οι ελληνικές τράπεζες παρά το ασταθές διεθνές περιβάλλον.

Η έκδοση αφορά ομόλογο εξαετούς διάρκειας με δυνατότητα ανάκλησης μετά το πέμπτο έτος (6NC5), με το αρχικό guidance να τοποθετεί το επιτόκιο στις 125 μονάδες βάσης πάνω από το mid swap. Η ισχυρή ζήτηση από επενδυτές θεωρείται ιδιαίτερα σημαντική δεδομένης της αυξημένης μεταβλητότητας στις διεθνείς αγορές ομολόγων, των πληθωριστικών πιέσεων και των γεωπολιτικών εντάσεων που διατηρούν υψηλό το κόστος χρηματοδότησης διεθνώς.

Η επιτυχία της έκδοσης ενισχύει περαιτέρω την εικόνα χρηματοοικονομικής σταθερότητας της Eurobank και επιβεβαιώνει ότι οι ελληνικές τράπεζες εξακολουθούν να διατηρούν πρόσβαση στις διεθνείς αγορές με ανταγωνιστικούς όρους, σε μια περίοδο κατά την οποία το ενδιαφέρον των επενδυτών παραμένει ιδιαίτερα επιλεκτικό.

Οι αξιολογήσεις και το επενδυτικό προφίλ

Το νέο senior preferred ομόλογο αναμένεται να αξιολογηθεί με Baa1 από τη Moody’s, BBB- από τη S&P, BBB- από τη Fitch και BBBH από τη Morningstar DBRS, επίπεδα που ενισχύουν το επενδυτικό προφίλ της έκδοσης και τη δυνατότητα προσέλκυσης θεσμικών χαρτοφυλακίων.

Παράλληλα, η ίδια η Eurobank διατηρεί αξιολόγηση Baa1 με αρνητικές προοπτικές από τη Moody’s, BBB- με θετικές προοπτικές από τη S&P, BBB- με αρνητικό outlook από τη Fitch και BBBH με σταθερές προοπτικές από τη Morningstar DBRS.

Η διαφοροποίηση των outlooks αντανακλά τόσο τις διεθνείς αβεβαιότητες όσο και τη βελτιωμένη εικόνα του ελληνικού τραπεζικού συστήματος τα τελευταία χρόνια, με τις τράπεζες να εμφανίζουν υψηλότερη κερδοφορία, ενισχυμένους κεφαλαιακούς δείκτες και σαφώς χαμηλότερα μη εξυπηρετούμενα ανοίγματα σε σχέση με το παρελθόν.

Η στρατηγική πρόσβασης στις αγορές

Η έκδοση εντάσσεται στη στρατηγική της Eurobank για τη διατήρηση ισχυρής κεφαλαιακής βάσης και τη συμμόρφωση με τις απαιτήσεις MREL, δηλαδή το ευρωπαϊκό πλαίσιο ελάχιστων ιδίων κεφαλαίων και επιλέξιμων υποχρεώσεων για τις τράπεζες.

Η ημερομηνία διακανονισμού της έκδοσης έχει οριστεί για τις 25 Μαΐου, ενώ η ισχυρή υπερκάλυψη του βιβλίου προσφορών θεωρείται ακόμη μία ένδειξη ότι η ελληνική τραπεζική αγορά παραμένει ελκυστική για τους διεθνείς επενδυτές, ακόμη και σε ένα περιβάλλον αυξημένων επιτοκίων και έντονης αβεβαιότητας στις παγκόσμιες αγορές.

Διαβάστε επίσης: Νέο ομόλογο Eurobank έως το 2029: Στο 3,50% η απόδοση