Η σύρραξη Ισραήλ-Ιράν προκαλεί χάος στις διεθνείς αγορές: κατακόρυφη άνοδος πετρελαίου και χρυσού, βουτιά στα χρηματιστήρια

Η νέα στρατιωτική κλιμάκωση λόγω ισραηλινών πληγμάτων στο Ιράν προκάλεσε θεαματική ρευστοποίηση στις διεθνείς αγορές και ταυτόχρονη έκρηξη στις τιμές του Brent, που άγγιξαν τα $75–76/βαρέλι με ενδοσυνεδριακή άνοδο σχεδόν 14% . Τα συμβόλαια WTI ενισχύθηκαν μαζί του, ενώ ο χρυσός έφτασε τα $3.416/ουγγιά, προσεγγίζοντας τα ιστορικά υψηλά

Οι χρηματοοικονομικές αγορές δέχθηκαν ισχυρό σοκ αμέσως μετά τα ισραηλινά πλήγματα στο Ιράν, με τον γεωπολιτικό κίνδυνο να κορυφώνεται και τους επενδυτές να εγκαταλείπουν τις μετοχές, καταφεύγοντας σε «ασφαλή καταφύγια» όπως ο χρυσός, το δολάριο και το ελβετικό φράγκο.

Άλμα στις τιμές ενέργειας και χρυσού

Η τιμή του μπρεντ εκτινάχθηκε κατά σχεδόν 9%, ενώ στις αγορές της Ασίας άγγιξε άνοδο έως και 14%, σηματοδοτώντας τη μεγαλύτερη ημερήσια αύξηση από το ξέσπασμα του πολέμου στην Ουκρανία. Παρόμοια εικόνα και για το αμερικανικό αργό, που ενισχύθηκε σχεδόν κατά 6 δολάρια στα 73,91 δολάρια.

Ο χρυσός, ως παραδοσιακό επενδυτικό καταφύγιο, κινήθηκε επίσης ανοδικά κατά 1%, αγγίζοντας τα 3.416 δολάρια ανά ουγγιά, πλησιάζοντας τα ιστορικά υψηλά επίπεδα του Απριλίου.

Βουτιά στις διεθνείς μετοχές

Την ίδια ώρα, οι βασικοί χρηματιστηριακοί δείκτες κατέγραψαν σημαντικές απώλειες:

• Ο Euro Stoxx 50 υποχώρησε κατά 1,3%,
• Ο DAX της Φρανκφούρτης κατά 1,5%,
• Ο CAC 40 του Παρισιού -1,2%,
• Ο FTSE 100 στο Λονδίνο κατά 0,9%,
• Ο δείκτης Nikkei στην Ιαπωνία -1,6%,
• Ο Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ -1,4%,
• Τα futures του S&P 500 στη Wall Street βρέθηκαν στο -1,1%.

Οι απώλειες αποδίδονται κυρίως στο αυξημένο ρίσκο από την πιθανότητα επέκτασης της σύρραξης και διακοπών στην παγκόσμια εφοδιαστική αλυσίδα ενέργειας.

Το δολάριο κερδίζει έδαφος – Το εφιαλτικό σενάριο stagflation

Σε περίοδο έντονης αβεβαιότητας, οι επενδυτές στρέφονται σε ασφαλή νομίσματα και περιουσιακά στοιχεία: το δολάριο ανέβηκε κοντά στο +0,8%, σκαρφαλώνοντας σε επίπεδα ενός μήνα, ενώ το ελβετικό φράγκο και το γεν των χωρών της Ασίας ενίσχυσαν τη θέση τους. 

Οικονομικοί παράγοντες μιλούν για επιστροφή του stagflation: υψηλός πληθωρισμός, αδύναμη ανάπτυξη, δυσκολίες στη δημοσιονομική διαχείριση. Ορισμένοι παρομοιάζουν την κατάσταση με την πρώτη φάση της ενεργειακής κρίσης του 2022.

Αναλυτές της Goldman Sachs προειδοποιούν για συνεχή ενίσχυση των τιμών του Brent, αν ο ανταγωνισμός στις ενεργειακές οδούς (π.χ. Στενά Ορμούζ) ενταθεί.

Η βασική αγωνία αυτή τη στιγμή είναι κατά πόσον η στρατιωτική αναμέτρηση θα επηρεάσει τη ναυσιπλοΐα και τη ροή πετρελαίου από τα Στενά του Ορμούζ, από όπου περνά το 20% της παγκόσμιας κατανάλωσης αργού. Οποιοδήποτε πλήγμα εκεί θα μπορούσε να τινάξει τις τιμές της ενέργειας σε νέα επίπεδα και να επιβαρύνει περαιτέρω την παγκόσμια οικονομία.

Σενάρια και φόβοι για γενικευμένη σύρραξη

«Το μεγάλο ερώτημα είναι πόσο θα τραβήξει αυτή η κρίση και ποιος θα είναι ο αντίκτυπος στις ροές ενέργειας», δήλωσε αναλυτής της Daiwa Capital στο Λονδίνο. Οι φόβοι για μια ευρύτερη εμπλοκή μεγάλων περιφερειακών δυνάμεων, αλλά και οι επιπτώσεις στη νομισματική πολιτική των κεντρικών τραπεζών, ενισχύουν τη μεταβλητότητα.

Πλέον, οι αγορές προετοιμάζονται για κάθε ενδεχόμενο, καθώς η Μέση Ανατολή επιστρέφει στο επίκεντρο του επενδυτικού ρίσκου, με επιπτώσεις που μπορεί να ξεπεράσουν τα σύνορα της οικονομίας.

Τι έρχεται: Διώρυγες, drones, εμπορεύματα & κεντρικές τράπεζες

Οι μεγάλοι κίνδυνοι παραμένουν:

1. Ενδεχόμενη αντεπίθεση του Ιράν με drones ή επιθέσεις σε ναυτιλιακές οδούς.

2. Αναθεώρηση της αγοράς επιτοκίων από κεντρικές τράπεζες λόγω αυξημένων τιμών ενέργειας.

3. Διατάραξη στις αερομεταφορές, με αυξημένο κόστος καυσίμων και ακυρώσεις πτήσεων.

Οι επενδυτές παρακολουθούν στενά: αν η κρίση επεκταθεί, τα γιαούρτια μπορεί να πέσουν βαριά και οι αγορές να μη μπορέσουν εύκολα να ανακάμψουν.

Διαβάστε επίσης: Νέα έκρηξη στο πετρέλαιο: Φόβοι για 120 δολάρια μετά τα χτυπήματα Ισραήλ-Ιράν