Χρηματιστήριο: Σε δύσκολη θέση Τράπεζες και Helleniq Energy – Αντίδραση με νόημα στη Metlen

Αρνητικά πρόσημα επικρατούν και σήμερα στο Χρηματιστήριο Αθηνών, ενόσω οι επενδυτές επιλέγουν να αποτιμήσουν αφενός τα εταιρικά μεγέθη του 9μήνου, αφετέρου τις νέες επιχειρηματικές εξελίξεις. 

Πιο συγκεκριμένα, στην τελευταία συνεδρίαση του πενθήμερου, ο Γενικός Δείκτης σημειώνει ελεγχόμενη κάμψη κατά -0,47% και διαμορφώνεται στις 1.995,83 μονάδες, χάνοντας κάτι περισσότερο από εννέα μονάδες σε σχέση με το κλείσιμο της Πέμπτης (2.005,20 μονάδες).

Η ημερήσια διακύμανση καθορίζεται από τις 1.977,71 έως τις 2.011,76 μονάδες, με τον τζίρο των συναλλαγών να κυμαίνεται στα 204,0 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων τα 86 εκατ. ευρώ αφορούν τα προσυμφωνημένα πακέτα στη Helleniq Energy. Υπενθυμίζεται ότι πωλητής είναι η Metlen, η οποία διέθεσε το 3,7% του μετοχικού κεφαλαίου της εταιρείας διύλισης στην τιμή των 7,55 ευρώ/μετοχή.

Ο τραπεζικός δείκτης, ο οποίος στρέφει το βλέμμα στα οικονομικά αποτελέσματα του 9μήνου αλλά και στις επικείμενες διανομές των ενδιάμεσων μερισμάτων, διορθώνει στο -1,21% και τις 2.233 μονάδες, δίνοντας συνέχεια στην πορεία αναδίπλωσης του Οκτωβρίου.

Από την πλευρά του, ο δείκτης των blue chips (FTSE Large Cap) περιορίζεται στο -0,47% και τις 5.033 μονάδες, ενώ ο δείκτης των «μεσαίων» (FTSE Mid Cap) μειώνεται στο -0,61% και τις 2.783 μονάδες.

Συνολικά στο χρηματιστηριακό ταμπλό, 71 μετοχές κινούνται καθοδικά, 39 μετοχές σημειώνουν κάμψη, ενώ 11 μετοχές παραμένουν αμετάβλητες. Η κεφαλαιοποίηση της αγοράς κυμαίνεται στα 136,7 δισ. ευρώ.

Ποιες μετοχές ξεχωρίζουν

• Η προσοχή των αναλυτών στρέφεται στη Helleniq Energy, καθώς η Metlen πραγματοποίησε χθες βράδυ placement για το 3,7% των μετοχών. Η τιμή πώλησης καθορίστηκε στα 7,55 ευρώ/μετοχή, δηλαδή με discount σε σχέση με το χθεσινό κλείσιμο των 8,1 ευρώ. Αυτή η υστέρηση, σε συνδυασμό με την αποχώρηση ενός σημαντικού «παίχτη» από το μετοχολόγιο, έρχεται να ασκήσει πιέσεις στη μετοχή, η οποία σήμερα κατρακυλά στο -5,4% και τα 7,65 ευρώ.
• Η μετοχή της Metlen ενισχύεται δυναμικά στο +3,6% και τα 44,14 ευρώ, παίρνοντας σημαντικές «ανάσες». Η πώληση της τοποθέτησης στη Helleniq Energy φέρνει στο ταμείο ένα αξιοσημείωτο ποσό, σε μια χρονική περίοδο που ο βασικός μέτοχος (Ευ. Μυτιληναίος) επιδίδεται σε καθημερινές αγορές μετοχών από το ταμπλό του Χ.Α.
• Η Eurobank χθες το απόγευμα ανακοίνωσε μείωση κατά -9% στα καθαρά κέρδη του 9μήνου, τα οποία βέβαια, παρέμειναν άνω του 1 δισ. ευρώ (1,033 έναντι 1,1135 δισ. ευρώ). Η διοίκηση επανέλαβε τη δέσμευση για τη διανομή συνολικού μερίσματος άνω του 50% επί της ετήσιας κερδοφορίας. Στο ταμπλό, τώρα, η τιμή της τράπεζας πέφτει στο -1,41% και τα 3,296 ευρώ.
• Το πρωί η διοίκηση της Τρ. Πειραιώς παρουσίασε τις επιδόσεις του 9μήνου, οι οποίες αποδείχθηκαν βελτιωμένες κατά +7,5%, καθώς τα καθαρά κέρδη ανήλθαν σε 882 εκατ. ευρώ από 820 εκατ. ευρώ το αντίστοιχο διάστημα του 2024. Παρ΄ όλα αυτά, η τιμή της εισηγμένης διολισθαίνει στο -1,87% και τα 6,7 ευρώ.
• Η μετοχή της Alpha Bank, παρά την ψήφο εμπιστοσύνης από τον Ανδρέα Ορσέλ της UniCredit, αναδιπλώνει στο -1,32% και τα 3,429 ευρώ. Βέβαια, η τράπεζα εμφανίζει μια απόδοση άνω του +110% από τις αρχές του έτους.
• Άνοδο στο +0,55% και τα 18,21 ευρώ καταγράφει η μετοχή του ΟΠΑΠ, καθώς οι μέτοχοι «κλειδώνουν» σήμερα το δικαίωμα είσπραξης στο ενδιάμεσο μέρισμα του 0,50 ευρώ (dividend yield 2,7%).
• Η μετοχή της ΕΛΒΑΛΧΑΛΚΟΡ προσεγγίζει εκ νέου τα ρεκόρ 17ετίας των 3,2 ευρώ, καθώς αυξάνεται στο +1,6% και τα 3,18 ευρώ. Αντίθετα, η μετοχή της «μαμάς» Viohalco διορθώνει στο -1,3% και τα 8,29 ευρώ. Το ίδιο κάνει και η μετοχή της Cenergy, η οποία περιορίζεται στο -0,28% και τα 14,34 ευρώ.
• Νέα πτώση στο -1,2% και τα 38,7 ευρώ σημειώνει η τιμή της Titan Cement, η οποία οπισθοχωρεί εκ νέου από το ορόσημο των 40 ευρώ.
• Η μετοχή της Quest Συμμετοχών διαπραγματεύεται στο -1,6% και τα 7,02 ευρώ, επηρεαζόμενη για δεύτερη σερί ημέρα από την αναβολή στο call option των Γερμανών, το οποίο αφορούσε την απόκτηση του εναπομείναντος 80% της ACS.
• Ειδική μνεία πρέπει να γίνει στη μετοχή της Mevaco, η οποία σκαρφαλώνει άνω των 9 ευρώ (νέο υψηλό 26 ετών), χάρη στη σημερινή άνοδο του +4%. Βασικό καταλύτη αποτελούν τα βελτιωμένα οικονομικά μεγέθη, όπως αυτά αποτυπώθηκαν στο α’ εξάμηνο, αλλά και οι αισιόδοξες προοπτικές για την επόμενη ημέρα.
• Μικρή αύξηση στο +0,6% και τα 2,9 ευρώ εμφανίζει η μετοχή της BriQ, η οποία για το 9μηνο του 2025 πέτυχε υπερ-διπλασιασμό της καθαρής κερδοφορίας (9,4 από 4,6 εκατ. ευρώ), χάρη και στη φετινή συγχώνευση με την ICI. Διψήφια αύξηση κατεγράφη και σε EBITDA (+53%), αλλά και σε κύκλο εργασιών (+46%).

Προς αρνητικό πρόσημο στον Οκτώβριο

Την τελευταία συνεδρίαση του μήνα διανύει το Χρηματιστήριο Αθηνών, το οποίο καλείται να αντεπεξέλθει σ’ ένα ιδιαίτερα απαιτητικό περιβάλλον.

Ο Γενικός Δείκτης δίνει «μάχη» για την υποστήριξη των κρίσιμων ορίων των 2.000 μονάδων, επιβεβαιώνοντας την έντονη μεταβλητότητα των τελευταίων εβδομάδων, την ίδια στιγμή που βρίσκεται αισθητά κάτω της τιμής εκκίνησης του Οκτωβρίου (2.034 μονάδες).

Αυτό σημαίνει ότι, εκτός συγκλονιστικού απροόπτου, η ελληνική αγορά θα καταγράψει τον πρώτο αρνητικό μήνα από τον Οκτώβριο του 2024, βάζοντας «τέλος» στο εντυπωσιακό σερί 11×11 ανοδικών 30ημέρων.

Η κόπωση από το παρατεταμένο ράλι, το λεγόμενο profit taking σε βαριά «χαρτιά» του ταμπλό και το κλείσιμο των θέσεων από ορισμένους ξένους επενδυτές, φαίνεται να συνιστούν τους βασικούς λόγους της τρέχουσας οπισθοχώρησης.

Από την άλλη πλευρά, ωστόσο, το μακροοικονομικό περιβάλλον παραμένει σταθερά αισιόδοξο, με τα ανθεκτικά εταιρικά μεγέθη, τις γενναιόδωρες μερισματικές πολιτικές και τα διαδοχικά εταιρικά deals να προσφέρουν πολύτιμα στηρίγματα.

Μην ξεχνάμε, άλλωστε, ότι η μεταβολή του Γ.Δ. εντός του 2025 ανέρχεται σε περισσότερο από +36%, θέτοντας τις βάσεις για το 5ο συνεχόμενο ανοδικό έτος (2021 – 2025).

Η εικόνα στο εξωτερικό

Στο εξωτερικό, τώρα, οι επενδυτές σπεύδουν να αποτιμήσουν τις πρόσφατες νομισματικές αποφάσεις των ΕΚΤ και Federal Reserve, σε μια χρονική συγκυρία, όπου το ζήτημα των «φουσκωμένων» αποτιμήσεων στις εισηγμένες τίθεται ολοένα και πιο συχνά στο επίκεντρο του δημόσιου διαλόγου.

Σ’ αυτό το πλαίσιο, ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 υποχωρεί ελεγχόμενα στο -0,38% και τις 572 μονάδες, με τον γερμανικό DAX να χάνει -0,31% και να πέφτει στις 24.042 μονάδες. Στην άλλη πλευρά του Ατλαντικού, τα futures των Dow Jones και S&P 500 δείχνουν ένα σταθεροποιητικό ξεκίνημα στη συνεδρίαση.