Ρεκόρ στα επιχειρηματικά δάνεια το 2024: Ποιοι κλάδοι χρηματοδοτούνται περισσότερο και πού εντοπίζονται τα «κόκκινα» σημεία

Σε ανοδική πορεία κινήθηκε το 2024 η τραπεζική χρηματοδότηση των ελληνικών επιχειρήσεων, με το σύνολο των επιχειρηματικών δανείων να φτάνει τα 124 δισ. ευρώ, καταγράφοντας αύξηση 9,5% σε σύγκριση με το 2023.

Η αξιοσημείωτη επιτάχυνση της πιστωτικής επέκτασης, ιδιαίτερα κατά το δεύτερο εξάμηνο του έτους, αποδίδεται στη χαλάρωση των κριτηρίων δανειοδότησης από τις τράπεζες, καθώς και στη μείωση των επιτοκίων της ΕΚΤ, που ευνόησε τη ζήτηση για νέα κεφάλαια.

Οι τράπεζες «ανοίγουν τη στρόφιγγα»

Σύμφωνα με την Έκθεση Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας της Τράπεζας της Ελλάδος, τα δάνεια προς επιχειρήσεις αποτελούν το 62% της συνολικής χρηματοδότησης του ιδιωτικού τομέα. Παράλληλα, η έκδοση εταιρικών ομολόγων από μη χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις (ΜΧΕ) ενισχύθηκε, με άντληση 2,13 δισ. ευρώ το 2024.

Η αναβάθμιση της πιστοληπτικής ικανότητας της Ελλάδας και η αισιοδοξία για περαιτέρω μείωση επιτοκίων διαμόρφωσαν ένα ευνοϊκό χρηματοδοτικό περιβάλλον, μειώνοντας το κόστος δανεισμού για τις επιχειρήσεις.

Ωστόσο, η ΤτΕ σημειώνει ότι τα επιτόκια των ελληνικών τραπεζών παραμένουν από τα υψηλότερα στη ζώνη του ευρώ, παρά τη σταδιακή τους αποκλιμάκωση. Τον Μάρτιο του 2025, τα μέσα σταθμισμένα επιτόκια ήταν 4,8% για τα υφιστάμενα δάνεια και 4,3% για τις νέες συμβάσεις.

Καθοριστική η συμβολή του Ταμείου Ανάκαμψης

Ιδιαίτερο ρόλο στην αύξηση της χρηματοδότησης είχε και ο Μηχανισμός Ανάκαμψης και Ανθεκτικότητας (RRF), με τις σχετικές εκταμιεύσεις να καλύπτουν περίπου το 10% του συνόλου των επιχειρηματικών δανείων για το 2024.

Έτσι, ο δανεισμός των μη χρηματοπιστωτικών επιχειρήσεων ως ποσοστό του ΑΕΠ αυξήθηκε στο 31,3%, έναντι 29,9% το 2023.

Οι τομείς με τη μεγαλύτερη χρηματοδότηση

Σύμφωνα με την ΤτΕ, οι χρηματοπιστωτικές επιχειρήσεις απορροφούν το 25% των δανείων, παραμένοντας στην κορυφή. Ακολουθούν:

• Ναυτιλία: 11%

• Ενέργεια: 11%

• Μεταποίηση: λίγο πάνω από 10%

• Εμπόριο: κοντά στο 10%

Τι κοινό έχουν αυτοί οι κλάδοι;
Χαμηλά ποσοστά αθέτησης, που μεταφράζονται σε εύκολη πρόσβαση στη χρηματοδότηση.
Ενδεικτικά:

• Χρηματοπιστωτικές: 0,5%

• Ενέργεια: 0,6%

• Ναυτιλία: 0,8%

Τα «κόκκινα» σημεία του χάρτη – Πού συγκεντρώνονται τα ΜΕΔ

Αντίθετα, το ποσοστό των μη εξυπηρετούμενων επιχειρηματικών δανείων (ΜΕΔ) διαμορφώθηκε συνολικά στο 2,9%, με τη συντριπτική πλειοψηφία να προέρχεται από πολύ μικρές (10,1%) και μικρομεσαίες επιχειρήσεις (5,5%).

Οι κλάδοι με τη μεγαλύτερη καθυστέρηση αποπληρωμών είναι:

• Αγροτικός τομέας: 17,1%

• Εστίαση: 12,7%

• Εμπόριο: 6,8%

• Κατασκευές: 6,3%

• Μεταποίηση: 5,5%

• Τεχνολογία & Πληροφορική: 4,2%

Στη μεταποίηση, υψηλότερα ποσοστά εμφανίζουν:

• Κλωστοϋφαντουργία: 15,7%

• Βιομηχανία χάρτου & ξύλου: 11,8%

• Λοιπές δραστηριότητες: 9,1%

Παρά τα υψηλά ποσοστά, οι επιπτώσεις στο συνολικό τραπεζικό χαρτοφυλάκιο είναι περιορισμένες, καθώς τα υπόλοιπα δανείων στους εν λόγω κλάδους είναι χαμηλής αξίας.

 Η εικόνα της χρηματοδότησης των ελληνικών επιχειρήσεων το 2024 είναι σαφώς θετική, με δυναμική επέκταση των δανείων, ισχυρή στήριξη από το RRF, και στοχευμένη στροφή των τραπεζών σε κλάδους με χαμηλό ρίσκο και ισχυρή προοπτική. Όμως, οι μικρές και ευάλωτες επιχειρήσεις συνεχίζουν να δυσκολεύονται, δείχνοντας ότι η ανομοιομορφία στη χρηματοδοτική πρόσβαση παραμένει μια πρόκληση.

Διαβάστε επίσης: Ρευστότητα με αναπτυξιακή σφραγίδα: Άλμα 25,5 δισ. στα επιχειρηματικά δάνεια το 2024